27 marca Federalna Korporacja Ubezpieczeń Depozytów (FDIC) ogłosiła w a komunikat prasowy że Silicon Valley Bank (SVB) został oficjalnie przejęty przez First Citizens Bank z Północnej Karoliny.

Nieco ponad dwa tygodnie po wielu startupach technologicznych i inwestorach venture capital wycofał ogromne sumy pieniędzy z SVB , rozbił się - upadek drugiego co do wielkości banku NAS. historia. Ogłoszenie zakończyło dwa tygodnie niepewności dla pracowników banków i około 400 winnic, które prowadziły rachunki w dziale wina.

Obecnie działalność SVB przebiega normalnie, ale nadal istnieje wiele pytań dotyczących przyszłości banku, jego działu wina i cieszącego się dużym szacunkiem rocznego Raport o stanie przemysłu winiarskiego .

„Nie sądzę, żebyśmy mogli znaleźć się w lepszym miejscu” – mówi Roba McMillana , założyciel działu wina SVB i wiceprezes wykonawczy. „Otrzymaliśmy zaufanie i swobodę działania tak, jak zawsze, i byliśmy w stanie zachować naszą markę. First Citizens istnieje od około 125 lat i ma dość duże doświadczenie w rolnictwie, głównie we wszystkich gospodarstwach rodzinnych — to mniej więcej to, czym się zajmujemy”.

„Czyściec niepokoju”: właściciele winnic po upadku banku Doliny Krzemowej

W momencie upadku SVB miał około 167 miliardów dolarów aktywów ogółem i około 119 miliardów dolarów depozytów ogółem. W ramach transakcji firma First Citizens kupiła aktywa SVB w USA o wartości około 72 miliardów dolarów z dyskontem wynoszącym około 16,5 miliarda dolarów. Zakup nie obejmował zagranicznych spółek zależnych SVB.

„Przypuszcza się, że Bank Doliny Krzemowej przyciągnął First Citizens, ponieważ ma on zdywersyfikowany portfel z odrobiną tego, co już robią, zwłaszcza po stronie rolnictwa”, mówi dr Rob Eyler, profesor ekonomii w Sonoma Uniwersytet stanowy. „Powinni znać się na winie przynajmniej od strony rolników”.

Pozostałe 90 miliardów dolarów w papierach wartościowych i innych aktywach pozostanie w zarządzie komisarycznym do dyspozycji FDIC. Spora część tych funduszy ponownie zasili kasy FDIC Fundusz Ubezpieczeń Depozytów (DIF), który został wykorzystany, aby objąć wszystkich deponentów SVB – nawet tych powyżej limitu ubezpieczenia 250 000 USD – w ramach wyjątek dotyczący ryzyka systemowego który został zatwierdzony przez FDIC, Departament Skarbu, Rezerwę Federalną i prezydenta Bidena na początku tego miesiąca.

FDIC szacuje, że upadek Silicon Valley Bank kosztował DIF, który jest finansowany z kwartalnych opłat naliczanych od ubezpieczonych przez FDIC instytucji finansowych i odsetek od obligacji rządowych, około 20 miliardów dolarów.

Obecnie 17 oddziałów banku działa w Silicon Valley Bank, oddziale First Citizens Bank. Według komunikat prasowy wydanych przez First Citizens, nie będzie żadnych natychmiastowych zmian na rachunkach bankowych klientów, a klienci pożyczek powinni nadal dokonywać płatności jak zwykle.

Ekonomiści, z którymi rozmawiałem Entuzjasta wina nie przewidują żadnych większych zmian w działalności SVB w najbliższym czasie.

„Zintegrowanie działalności nowego banku z innym bankiem zajmuje dużo czasu” — mówi dr Connel Fullenkamp, ​​ekonomista z Duke University w Karolina Północna . „W większości działają one równolegle przez jakiś czas, podczas gdy banki próbują zintegrować zaplecze zaplecza… Jedną z głównych rzeczy, które się wydarzyją, jest dokonanie przez Citizens przeglądu wszystkich różnych rodzajów pożyczek Silicon Valley Bank został robią, aby sprawdzić, czy dobrze pasuje do ich portfela”.

Tego rodzaju przegląd mógłby być poważnym problemem dla przemysłu winiarskiego, biorąc pod uwagę, że SVB był jego głównym pożyczkodawcą. Bank posiada obecnie prawie 1,2 miliarda dolarów pożyczek dla klientów winiarskich, z których niektórzy odnotowali opóźnienia w finansowaniu w związku z ostatnimi zawirowaniami.

Czy branża winiarska może przetrwać milenialsów?

Fullenkamp uważa, że ​​​​klienci SVB z branży winnej będą mieli jak najbardziej życzliwą sytuację, biorąc pod uwagę historię pożyczek First Citizens dla małych firm i przemysłu rolnego w Karolinie Północnej. „Biorąc pod uwagę sposób, w jaki ewoluowali, myślę, że będą dość przyjaźnie nastawieni do tego rodzaju biznesu” – mówi.

Nawet Marcus Goodfellow, właściciel i winiarz Rodzinne piwnice Goodfellowów , rozważy powrót do SVB w celu uzyskania przyszłej pożyczki. Dzieje się tak pomimo faktu, że jego ostatnia pożyczka utknęła w zawieszeniu na prawie tydzień: pożyczka na jego nieruchomość w Dolina Willamette miał zostać zamknięty w dniu zamknięcia SVB; skończyło się na czterech dodatkowych dniach z kilkoma nietypowymi szczegółami do obejścia, takimi jak zewnętrzny radca prawny banku, który musiał zmienić język listu zaręczynowego z Silicon Valley Bank na Silicon Valley Bridge Bank w ostatnich dniach.

Mimo to przez cały czas był sympatyczny dla personelu. „Zespół bankowy jest bardzo dobry” — mówi Goodfellow. „Oczywiście, jeśli First Citizens nie pozwoli zespołowi winiarskiemu na taką samą swobodę, byłby to problem”.

Według McMillana, w prawie każdym aspekcie dywizji winiarskiej nadal jest to normalne. Budżety nadal wymagają dyskusji, ale chwalony raport dotyczący wina ma być kontynuowany, a firma może nawet dodawać dodatkowe raporty w ciągu roku, w tym kwartalne sprawozdania finansowe i podobne badania.

SVB było w stanie zatrzymać 100% swojego personelu, kontynuowało zamykanie pożyczek, które były już w toku, jak Goodfellows, a nawet księgowało nowe pożyczki w trakcie przejęcia FDIC i późniejszego przejęcia.

„W rzeczywistości mieliśmy więcej klientów niż przed kryzysem i, o ile mi wiadomo, nikt nie odszedł” — mówi McMillan.